Mineradora acessa mercados internacionais após 1 ano e meio para recompra de dívida, oferta de notas e redução de custos de juros na curva de liquidez.
Publicidade (Bloomberg) – A Vale (VALE3), a segunda maior produtora global de minério de ferro, está entrando nos mercados internacionais de dívida pela primeira vez em um ano, enquanto realiza uma recompra de dívida. A Vale Overseas Ltd, uma subsidiária da empresa com sede no Rio de Janeiro, está emitindo US$ 1 bilhão em dívida com vencimento em 30 anos a um spread de Treasury + 210 pontos-base, conforme informações de fontes próximas ao assunto.
Essa movimentação da Vale no mercado de títulos reflete sua estratégia de gerenciamento de dívida e busca por financiamento em condições favoráveis. A empresa está buscando otimizar sua estrutura de capital e fortalecer sua posição financeira, demonstrando sua capacidade de acessar recursos no mercado internacional de títulos para atender às suas necessidades de investimento e refinanciamento de dívida.
Empresa propõe recompra de dívida de US$ 500 milhões para reduzir custos de juros
O valor da recompra de dívida é menor do que o inicialmente negociado, ficando em torno de 250 pontos-base, conforme informaram fontes familiarizadas com o assunto. A empresa divulgou um comunicado na terça-feira, anunciando sua intenção de recomprar até US$ 500 milhões em títulos com vencimento em 2034, 2036 e 2039. Essa transação está condicionada à conclusão de uma oferta de notas da Vale Overseas.
A recompra de dívida visa reduzir os custos de juros e melhorar a distribuição dos vencimentos, além de aumentar a liquidez na curva, como destacou Peter Varga, gestor sênior de portfólio da Erste Asset Management GmbH. A Vale, que recentemente acessou os mercados internacionais em junho de 2023, realizando uma venda de US$ 1,5 bilhão em títulos com vencimento em 2033, está buscando otimizar sua posição financeira.
Os investidores que adquiriram essas notas enfrentaram uma perda de 1% desde o início do ano, em contraste com um ganho de 2,7% observado nos títulos de mercados emergentes, de acordo com dados compilados pela Bloomberg. A estratégia de recompra de dívida da empresa reflete sua busca por eficiência financeira e gestão adequada de sua posição no mercado de capitais.
Fonte: @ Info Money
Comentários sobre este artigo